La trasmissione della ricchezza non è più una questione soltanto successoria. È diventata un problema di governance. Famiglie internazionali, patrimoni distribuiti su più Paesi, imprese familiari esposte a mercati globali, eredi con interessi differenti e fiscalità mutevoli rendono insufficiente una pianificazione fondata solo sul testamento o sulla titolarità formale degli asset. In questo contesto, il trust può assumere una funzione di ordine, continuità e protezione.

L’esterovestizione non riguarda soltanto le società costituite formalmente all’estero. Riguarda, più in profondità, il rapporto tra la sede dichiarata di una società e il luogo in cui vengono realmente assunte le decisioni. In un contesto di crescente trasparenza fiscale, cooperazione amministrativa e attenzione alla sostanza economica, la governance è diventata una variabile fiscale. Una società estera può essere uno strumento perfettamente legittimo di investimento.

La mobilità internazionale non riguarda più soltanto grandi gruppi multinazionali o manager distaccati all’estero. Riguarda imprenditori, professionisti, famiglie patrimoniali, investitori, beneficiari di strutture successorie, titolari di partecipazioni societarie e soggetti che vivono, lavorano e investono tra più ordinamenti. In questo scenario, la residenza fiscale non può essere trattata come un adempimento formale da regolare a posteriori.

L’introduzione del Common Reporting Standard (CRS), dei principi BEPS dell’OCSE, della DAC6 e dell’imminente Pillar II ha profondamente modificato le dinamiche della pianificazione patrimoniale internazionale.